AUDIT CASH BALANCES

 PENGERTIAN CASH BALANCES
 Cash in Bank - rekening giro (checking account)
 Cash on Hand - kas kecil, undeposited collections
 Cash equivalents (deposito berjangka pendek dsb.)

 HUBUNGAN DENGAN SIKLUS2 TRANSAKSI
 Berhubungan langsung dengan siklus2 :
Sales & collections - penerimaan kas
Acquisition & payment - pengeluaran kas
Payroll & personnel - pengeluaran kas
Capital acquisition & repayment - penerimaan &

 PENGERTIAN CASH BALANCES
 Cash in Bank - rekening giro (checking account)
 Cash on Hand - kas kecil, undeposited collections
 Cash equivalents (deposito berjangka pendek dsb.)

 HUBUNGAN DENGAN SIKLUS2 TRANSAKSI
 Berhubungan langsung dengan siklus2 :
Sales & collections - penerimaan kas
Acquisition & payment - pengeluaran kas
Payroll & personnel - pengeluaran kas
Capital acquisition & repayment - penerimaan & pengeluaran
 Tidak berhubungan : - Inventory & Warehousing
 Arens : Figure 22-1

 LINGKUP AUDIT KAS
 Tests of controls dan tests of cash transactions :
Dilakukan dalam audit siklus2 transaksi :
Sales & collections - penerimaan kas
Acquisition & payment - pengeluaran kas
Payroll & personnel - pengeluaran kas
Capital acquisition & repayment - penerimaan & pengeluaran

 Tests of details of balances
1. Audit of Cash in Bank - Tests of bank reconciliation
2. Audit of Cash on Hand - Cash count


 MATERIALITY
 Saldo kas lazimnya tidak mencerminkan bagian yang material dalam current assets atau total assets.
 Volume transaksi kas selama satu periode akuntansi mencakup suatu jumlah Rp. yang sangat besar

Berpotensi untuk terjadinya salah saji material

 INHERENT RISK
 Tingginya volume transaksi kas yang terjadi meningkatkan risiko salah saji untuk asersi tertentu (Existence & Completeness).
 Sifat kas yang rentan terhadap pencurian/penyelewengan dapat meningkatkan risiko salah saji.
IR Tinggi, untuk asersi2 : Existence & Completeness.
 Rendahnya tingkat kompleksitas masalah pemilikan, pengukuran dan estimasi akuntansi, dan pengungkapan.
IR Rendah, untuk asersi2 : Rights, Valuation,
Presentation & disclosure


CONTROL RISK
 Keandalan saldo kas bergantung pada:
1. Controls atas siklus2 transaksi sales & collections, acquisition & payment, payroll & personnel, dan capital acquisition & repayment.

2. Rekonsiliasi bank
Dibuat setiap bulan oleh orang independen yang bukan pemegang kas dan bukan pemegang catatan penerimaan & pengeluaran kas.


 PENGARUH MATERIALITY, IR, DAN CR TERHADAP LUAS PENGUJIAN (DETECTION RISK).
Sifat kas yang unik menyebabkan auditor cenderung merancang prosedur2 auditnya guna mendeteksi salah saji pada tingkat yang lebih rendah dari akun2 lainnya, sekalipun CRnya rendah.
 Audit saldo kas lazimnya dilakukan dengan basis 100%,
 Sifat, waktu, dan luas pengujian disesuaikan dengan tingkat materiality dan audit risknya.

 AUDIT OF CASH IN THE BANK BALANCES (SALDO REKENING GIRO DI BANK)
 Tujuan Audit
Saldo kas di neraca disajikan secara wajar dengan pengungkapan yang memadai :
Existence *
Completeness *
Valuation, Rights & obligations, Presentation & disclosure
* fokus kepada tujuan ini

 Metodologi Perancangan Audit Program.
 Arens : Figure 22-3

 Prosedur Audit Cash in Bank---Pengujian Rekonsiliasi Bank.
 Arens : Table 22-1

1. Dapatkan rekonsiliasi bank per tanggal neraca dan uji kecermatannya (detail tie-in).
 Arens : Figure 22-4

2. Kirim permintaan konfirmasi bank dan cutoff bank statement.


3. Uji rekonsiliasi bank :
 Cocokkan saldo kas menurut konfirmasi dengan saldo menurut rekonsiliasi bank

 Catat nomor cek yang terakhir dikeluarkan sebelum tanggal neraca (dilakukan ketika melakukan cut-off test transaksi pengeluaran kas).

 Telusur cek2 yang ada dalam r/k cutoff ke daftar outstanding checks dalam rekonsiliasi bank dan ke jurnal pengeluaran kas.

 Investigasi outstanding checks yang belum dicairkan/tidak tercantum dalam r/k cutoff :
- telusur ke jurnal pengeluaran kas
- telusur ke r/k bulan berikutnya.
- diskusikan dengan klien
- jika cek daluwarsa, lakukan adjustment terhadap catatan utang.
 Telusur deposit in transit ke jurnal penerimaan kas dan r/k cutoff.
 Telusur unsur2 rekonsiliasi bank lainnya (beban bank, jasa giro, inkaso) ke rekening koran dan memo debit/kreditnya, dan tentukan apakah unsur2 tsb. telah dicatat dengan benar.




 KONFIRMASI BANK

 Formulir konfirmasi standar (Arens : Figure 22-5)

 Tujuan :
- Bukan semata-mata untuk mengecek kebenaran saldo
- Memperoleh informasi lain: dana lain di bank, kredit yang diperoleh, dll.
- Memberikan bukti mengenai Existence, Rights & obligations, Valuation.
- Kontribusi untuk Completeness, Presentation & disclosures.

- Dikirim kepada semua bank dimana klien memiliki account, termasuk
yang bersaldo nihil.

 CUTOFF BANK STATEMENT
 Rekening koran beberapa hari setelah tanggal neraca.
 Diterima langsung oleh auditor dari bank ybs.
 Manfaat untuk memverifikasi unsur2 rekonsiliasi :
- deposit in transit,
- outstanding checks.

 Summary of Audit Tests for Cash in Bank.
Arens : Figure 22-6.

 PROSEDUR AUDIT UNTUK MENDETEKSI FRAUD - PROOF OF CASH

 Digunakan dalam kondisi CR tinggi & DR rendah, untuk menentukan :
 Semua penerimaan kas yang dicatat dalam jurnal penerimaan kas telah disetorkan ke bank
 Semua setoran ke r/k bank telah dicatat dalam catatan akuntansi
 Semua pengeluaran kas yang dicatat dalam jurnal pengeluaran kas telah dibayar oleh bank
 Semua pembayaran oleh bank telah dicatat

• Proof of cash mencakup:
- Substantive tests of cash transactions
- Tests of details of cash balances
 Tidak efektif untuk mengungkapkan adanya:
- Pencurian penerimaan kas
- Pencatatan setoran dengan jumlah yang tidak benar
• Arens : Figure 22-7




 PENGUJIAN KITING
 Kiting : Mencatat transfer uang sebagai setoran di r/k bank penerima dan tidak mencatat pengurangannya pada rekening bank yang dananya ditarik.

 Tujuan : menutupi cash shortage

 Prosedur audit :
 Buat daftar transfer antar bank yg terjadi beberapa hari sebelum dan sesudah tanggal neraca, dan telusur masing2 ke catatan akuntansinya untuk menentukan bahwa setiap transfer telah dicatat sebagai penerimaan dan pengeluaran dalam periode yang sama.
 Bandingkan informasi pengeluaran menurut daftar transfer ke jurnal pengeluaran kas dan r/k bank
 Bandingkan informasi penerimaan menurut daftar transfer ke jurnal penerimaan kas dan r/k bank
 Pastikan apakah pengeluaran2 menurut daftar transfer harus/tidak termasuk sebagai outstanding checks dalam rekonsiliasi bank.
 Pastikan apakah penerimaan2 menurut daftar transfer harus/tidak termasuk sebagai setoran dalam rekonsiliasi bank.

 Arens : Figure 22-8

 PENGUJIAN LAPPING
 Lapping :
Ketidak beresan (irregularity) yang mengakibatkan jumlah penerimaan kas tidak sesuai dengan yang seharusnya.
 Dilakukan dengan cara mengambil penerimaan uang (dari debitur) dan menunda pencatatannya.

 Lapping terjadi karena perangkapan fungsi penerimaan kas dan pencatatan piutang.

 Contoh Lapping :
Peneriman Dokumen Jurnal Bukti Setor
Tunai 600 Tape 600 Penj. tunai 600 Tunai 400
Cek 200 - . - Cek 200
800 600 600 600




 Prosedur audit:
 Konfirmasi piutang secara surprise dalam periode interim
 Lakukan penghitungan kas (undeposited collections) secara mendadak dan awasi prosedur penyetorannya.
 Bandingkan copy bukti setor dengan :
- rician laporan harian penerimaan kas
- catatan setoran pada jurnal penerimaan kas
- posting (kredit) pada master file/kartu piutang

AUDIT OF CASH ON HAND (SALDO KAS)
1. Undeposited Collections (Uang untuk disetorkan ke r/k bank)
 Lakukan penghitungan atas semua dana kas yang ada/
- Harus mengandung unsur surprise.
- Selama penghitungan semua dana kas harus berada dalam penguasaan auditor,
- Kasir yang bertanggung jawab harus menyaksikan penghitungan
- Buat Laporan Hasil penghitungan dan di tanda tangani oleh kasir
 Bandingkan hasil penghitungan dengan jumlah yang tercantum dalam rekonsiliasi bank.

2. Kas Kecil
 Pengujian difokuskan terutama kepada pengendalian transaksi2 kas kecil.
- Diskusikan dengan kasir tentang prosedur pengelolaan dana kas kecil (imprest/fluctuating system)
- Uji transaksi2 reimbursement (sample) :
- periksa urutan nomor & otorisasi bukti kas kecil
- periksa kelengkapan & kelayakan dokumen pendukung bukti kas kecil
- bandingkan jumlah reimbursement dengan total bukti2 kas kecilnya
- Lakukan penghitungan atas dana kas kecil